جریان نقدی منفی

جریان نقدی منفی به وضعیت شرکت اشاره دارد که هزینه های نقدی شرکت در یک دوره خاص مورد بررسی بیشتر از تولید نقدی باشد. این بدان معنی است که کل جریان نقدی از فعالیتهای مختلف ، که شامل فعالیتهای عملیاتی ، فعالیتهای سرمایه گذاری و فعالیتهای تأمین مالی در طی یک دوره خاص در نظر گرفته شده است ، کمتر از کل خروج در مدت مشابه است.

به عبارت ساده ، این به معنای سناریوی تجاری است که شرکت پول بیشتری را نسبت به تولید خود خرج می کند. این یک وضعیت شایع برای شرکت ها در مرحله رشد آنها است زیرا آنها نیاز به خرج کردن پول برای رشد سوخت ، به دست آوردن مشتری یا راه اندازی کانال های توزیع دارند. به زبان ساده ، این یک بازی از اعداد است که پول نقد ورودی کمتر از پول خروجی است. در چنین شرایطی ، کسری باید توسط تزریق سهام ، بودجه بدهی یا هر دو پشتیبانی شود.

فهرست مطالب

فرمول

این مفهوم جدید نیست اما در محاسبات جریان نقدی بسیار ضمنی است. ساده ترین معادله برای درک این مفهوم از نظر ریاضی ، درک محاسبه جریان نقدی منفی از فعالیتهای اصلی تجارت است.

جریان نقدی = جریان نقدی - جریان های نقدی

اگر این تعداد منفی باشد ، کسری را نشان می دهد و جریان نقدی منفی نامیده می شود.

شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره خود استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟لینک مقاله برای پیوند دادن به عنوان مثال: منبع: جریان نقدی منفی (wallstreetmojo.com)

محاسبه اساسی (با مثال)

نمونه عملی

در زیر عکس فوری از جریان نقدی از فعالیت های عملیاتی فعالیتهای عملیاتی فعالیتهای عملیاتی ، اکثر جریان های نقدی شرکت را تولید می کنند زیرا مستقیماً با فعالیتهای اصلی تجارت شرکت مانند فروش ، توزیع و تولید در ارتباط هستند. بیشتر از اینترنت Major Netflix را بخوانید. با نگاهی به شماره های نهایی ، به نظر می رسد که شرکت بد عمل می کند. با این حال ، غواصی بیشتر نشان می دهد که این شرکت در تلاش است تا محتوا را در پورتال خود افزایش دهد و منجر به جریان نقدی منفی شود. بنابراین ، باید یک ابتکار استراتژیک بلند مدت به عنوان بخشی از برنامه های گسترش رشد باشد.

تفسیر جریان نقدی منفی

• شماره 1 - جریان نقدی منفی بسیار بخشی از تجارت است - هیچ تجارتی در سراسر جهان با چنین وضعیتی مواجه نشده است. ممکن است این یک وضعیت موقتی باشد که ممکن است به دلیل چالش های چرخه ای برای کسب وکاری که شرکت در آن فعالیت می کند یا ورود رقیب جدید، بحران جریان نقدینگی به دلیل برخی بلایای طبیعی یا تغییرات نظارتی ناگهانی ایجاد شده باشد.
• شماره 2 - ارزیابی بهتر از فرصت های رشد و تکامل برای آینده - جریان نقدی منفی گاهی اوقات نشان دهنده چگونگی تلاش شرکت برای توسعه و میزان تهاجمی آن است. یک شرکت باید آن را یک هزینه فرصت در نظر بگیرد تا برنامه های توسعه خود را ترسیم کند و آنها را اجرا کند. برای شرکت رشد و تکامل ضروری است. در غیر این صورت رقابت بی رحمانه آنها را خواهد کشت. نمونه های متعددی از این دست در تاریخ داریم که در آن شرکت ها نه تنها ثروتمند بودند، بلکه رهبران بازار نیز بودند. اما آنها بیش از حد از خود راضی بودند و از تکامل خودداری کردند. چه کسی می تواند سخنان مدیر عامل نوکیا را فراموش کند: "ما کار اشتباهی انجام ندادیم، اما به نوعی باختیم."آنها سرمایه گذاری نکردند و با شرایط متغیر بازار سازگار نشدند. در نهایت آنها توسط مایکروسافت خریداری شدند.
• شماره 3 - پتانسیل رشد - این شاخص سلامت مالی شرکت است. من آن را به عنوان یک الگو مطالعه کردم. می تواند به سرمایه گذاران کمک کند تا سرمایه گذاری های خود را بسنجند و بازده سرمایه گذاری را محاسبه کنند. فرمول بازگشت سرمایه، سود یا زیان حاصل از سرمایه گذاری را نسبت به مقدار سرمایه گذاری شده اندازه گیری می کند. درآمد خالص تقسیم بر هزینه سرمایه اولیه سرمایه گذاری. فرمول بازگشت سرمایه = (سود خالص / هزینه سرمایه گذاری) * 100 بیشتر بخوانید. اگر این الگو نشان می دهد که جریان نقدی منفی به طور منظم در حال کاهش است، باید نشان دهد که شرکت به خوبی در حال بهبود است و رشد استراتژیک بلندمدت دست نخورده است. با این حال، اگر در یک الگوی غیر چرخشی وجود داشته باشد، باید نشان دهد که عوامل خارجی در کسب و کار شرکت بسیار نقش دارند. به عنوان مثال، قیمت نفت خام بر تجارت خطوط هوایی سنگینی می کند. این قطعاً سناریوی مطلوبی برای سرمایه گذاران نیست.

معایب

• شماره 1 - بحران نقدینگی - جریان نقدی منفی می تواند منجر به بحران نقدینگی شود. ممکن است به نوبه خود منجر به تاخیر در پرداخت به تامین کنندگان و فروشندگان شود. این ممکن است بر روابط شما با فروشندگان تأثیر بگذارد که منجر به خدمات ضعیف یا حتی فسخ قراردادها شود. به طور مشابه، شرایط تنگنای نقدینگی نیز می تواند مدیریت را وادار کند که حقوق کارکنان را به تعویق بیندازد. این می تواند منجر به نرخ فرسایش بالا و از دست دادن استعداد برای رقبا شود.
• شماره 2 - افزایش هزینه های بانکی و ریسک نرخ بهره - همانطور که در بالا مورد بحث قرار گرفت ، جریان نقدی منفی باید توسط تزریق سهام یا بودجه بدهی تأمین شود. یافتن بدهی با هزینه ای همراه است زیرا باید سود بازپرداخت شود. این می تواند محدودیت هایی را برای سودآوری بلند مدت بنگاه ایجاد کند. همچنین ، نرخ خطر خطر خطر خطر خطر تغییر ارزش دارایی به دلیل نوسانات نرخ بهره به عنوان ریسک نرخ بهره شناخته شده است. این یا امنیت را غیر رقابتی می کند یا آن را با ارزش تر می کند. بیشتر درگیر شوید زیرا ممکن است نرخ بهره در آینده افزایش یابد و منجر به افزایش پرداخت بهره شود (در مورد وام های شناور).
• شماره 3 - رقیق رقیق رقت ، رقیق رقت ، روشی است که توسط شرکت ها برای جمع آوری سرمایه برای تجارت و پروژه های خود با ارائه مالکیت در ازای آن استفاده می شود. بنابراین ، این فرآیند امتیاز صاحبان موجود را کاهش یا رقیق می کند. بیشتر بخوانید - اگر بودجه خارجی از طریق تزریق سهام عدالت انجام می شود ، ممکن است به هزینه رقیق مالکیت سهام عدالت باشد که پیامدهای آن است. این بر قدرت تصمیم گیری مدیریت تأثیر می گذارد ، و همین امر اجرای برنامه های استراتژیک بلند مدت را دشوار می کند. همچنین ، همیشه خطر خصمانه خصمانه خصمانه Takeoverhostile وجود دارد ، فرایندی است که یک شرکت در برابر اراده مدیریت خود شرکت دیگری را به دست می آورد. بیشتر بخوانید.

نتیجه

مگر اینکه مشکل جریان نقدی منفی به یک روش معمول در طی چند چهارم تبدیل شود ، سرمایه گذاران نیازی به نگرانی ندارند. این بخشی از فعالیت های تجاری است که شرکت ها گاهی اوقات مجبور به صرف هزینه های بیشتر برای تکامل و یافتن فرصت های رشد هستند. با این حال ، سرمایه گذاران باید احتیاط کنند زیرا این می تواند نشانه ای از یک برنامه تجاری ناقص ، عدم فرصت رشد یا موردی از فرصت های از دست رفته یا کلاهبرداری باشد.

مقالات توصیه شده

این راهنمایی برای جریان نقدی منفی و معنی آن بوده است. در اینجا ما در مورد تفسیر جریان نقدی منفی و نمونه های عملی و معایب بحث می کنیم. می توانید درباره حسابداری از مقالات زیر اطلاعات بیشتری کسب کنید -